Indica la tendenza di una distribuzione a deviare dalla simmetria. Valori positivi segnalano code più lunghe a destra, negativi a sinistra. Utile per identificare rischi nascosti nei rendimenti di portafoglio.

Misura la pesantezza delle code di una distribuzione rispetto alla normale. Un’elevata curtosi suggerisce maggiore probabilità di eventi estremi, fondamentale nella valutazione dei rischi di portafoglio.

Processo di verifica e test dei modelli statistici utilizzati nell’analisi di portafogli. Include confronti tra output teorici e dati storici per valutare l’affidabilità delle simulazioni.

Procedura che prevede la creazione di scenari ipotetici, spesso estremi, per valutare la risposta di un portafoglio a cambiamenti improvvisi di mercato. Strumento centrale per testare la resilienza.

Tecnica per suddividere il capitale tra asset diversi, con l’obiettivo di ridurre il rischio complessivo. L’efficacia dipende anche dai momenti superiori delle singole componenti.

Rappresenta la distanza dei dati dalla media. Valutare la varianza permette di stimare la volatilità, ma non coglie sempre i rischi di coda evidenziati da asimmetria e curtosi.

Verifica della qualità dei dati raccolti prima di utilizzarli nei modelli. Include controlli su completezza, coerenza e affidabilità, passaggio essenziale per analisi robuste.

Gestione strutturata del rischio che tiene conto non solo della volatilità media, ma anche di eventi rari e distribuzioni anomale, spesso grazie all’analisi dei momenti superiori.